დღეს ბევრი სტრუქტურა მუშაობის პროცესში აწყდება ისეთი პრობლემის წინაშე, როგორიცაა დაგვიანებული გადახდები. ამავდროულად, თანამედროვე ბაზრის პირობები მიუთითებს თავისუფალი ფულის საჭიროებაზე, რათა უზრუნველყოფილი იყოს უწყვეტი საწარმოო პროცესი. ეს არის ფაქტორინგი (ფაქტორინგის ოპერაციები), როგორც დაფინანსების საშუალება, რომლის გამოყენებისას საბანკო დაწესებულება იძენს მიმწოდებლის მოთხოვნებს მყიდველის მიმართ გარკვეული ანაზღაურების სანაცვლოდ, მნიშვნელოვნად ამცირებს უფასო საბრუნავი კაპიტალის საჭიროებას. ასეა თუ ისე, ეს საშუალებას აძლევს კომპანიებს მოიპოვონ კონკურენტუნარიანობა ბაზარზე, რადგან გაყიდვების მოცულობა საოცრად იზრდება.
რატომ არის საჭირო ფაქტორინგი
პირველ თავში განიხილეთ ფაქტორინგული ოპერაციების არსი. ფაქტორინგი უნდა გავიგოთ, როგორც ერთგვარი ფინანსური ტრანზაქცია, რომლის დროსაც საბანკო დაწესებულება ან სპეციალიზებული სტრუქტურა ანაზღაურებს მოვალეს ფულად მოთხოვნებს. ასე რომ, ბანკი თავად აგროვებს სავალო ვალდებულებებს გამყიდველის, ანუ კრედიტორის სასარგებლოდ გარკვეული ოდენობით.ჯილდოები.
არის ფუნდამენტური განსხვავება ბანკების გირაოსა და ფაქტორინგულ ოპერაციებს შორის. ეს უკანასკნელი უნდა ჩაითვალოს როგორც უშუალოდ გამსესხებლის მხრიდან მსესხებლისგან სავალო ვალდებულებების დაბრუნების უფლების გადაცემა. ფაქტორი იძენს ამ უფლებას. სხვათა შორის, ეს სიტყვა ინგლისური ფაქტორიდან მოდის - „კომისიის აგენტი, შუამავალი, აგენტი“. ის ჩვეულებრივ წარმოდგენილია სპეციალიზებული ან ფინანსური ფაქტორინგის სტრუქტურით. კომერციულ ბანკს ასევე შეუძლია განახორციელოს ფაქტორინგული ოპერაციები.
მომსახურების მრავალფეროვნება
დღეს მსოფლიო პრაქტიკაში არსებობს ფაქტორინგის სერვისების შემდეგი ტიპები:
- ფაქტორინგის კომპანიის ან კომერციული ბანკის მიერ კრედიტორის გადახდის მოთხოვნების შეძენა პირდაპირ მსესხებელთან.
- კრედიტორისთვის მომსახურების კომპლექტის მიწოდება იმ ფაქტორით, რომელიც, სავალო ვალდებულებების მოთხოვნის უფლების მინიჭების გარდა, მოიცავს ბუღალტრულ აღრიცხვას, მოვალის ფინანსურ მდგომარეობასთან დაკავშირებით მიმდინარე ინფორმაციის ანალიზს, რეკლამას, ტრანსპორტის, სასაწყობო და იურიდიული მომსახურება, ასევე რისკის დაზღვევის საკრედიტო გეგმის უზრუნველყოფა.
ოპერატორები
თქვენ უნდა იცოდეთ, რომ სამი სტრუქტურა ჩართულია ფაქტორინგის სერვისებში:
- ფაქტორინგი (შეიძლება იყოს ასევე საბანკო ინსტიტუტის ფაქტორინგის განყოფილება). ეს არის სპეციალიზებული კომპანია, რომელიც იღებს ინვოისებს მომხმარებლებისგან (საქონლის მომწოდებლები,კრედიტორები).
- კლიენტი (რეალიზებული პროდუქტების მიმწოდებელი, გამსესხებელი).
- საწარმო, რომელიც არის მსესხებელი, სხვა სიტყვებით რომ ვთქვათ, კომერციული პროდუქტის სამომხმარებლო კომპანია.
დაჯილდოების ფაქტორი
მიზანშეწონილია ვისაუბროთ ფაქტორინგული ორგანიზაციის ანაზღაურებაზე. გამომდინარე იქიდან, რომ ინვოისების გადაუხდელობასთან დაკავშირებული რისკების მთელ აუზს ახორციელებს კომერციული ბანკი ან სხვა ფაქტორინგული სტრუქტურა, ის კლიენტს უხდის, როგორც წესი, მთლიანი თანხის 80-90 პროცენტამდე. დარჩენილი სავალო ვალდებულებები ქმნის რეზერვს, რომელიც უბრუნდება მას შემდეგ, რაც მოვალე-მოვალე გადაიხდის დავალიანების მთელ თანხას.
ფაქტორინგის ოპერაციების რისკები საკმაოდ მაღალია. ამიტომ ფაქტორი (კომერციული ბანკი ან სპეციალიზებული კომპანია) კლიენტს უხდის შემდეგ გადასახადებს:
- ფაქტორინგის საკომისიო. რუსეთის ფედერაციაში მისი ოდენობა მერყეობს ინვოისის თანხის 15-დან 20 პროცენტამდე, ხოლო საზღვარგარეთ - 1,5-დან 3 პროცენტამდე. მნიშვნელოვანია დავამატოთ, რომ საკომისიოს ზომა უკუპროპორციულია სავალო ვალდებულებების ოდენობის (ოდენობა მეტია - პროცენტი ნაკლები), შუამავალი საქმიანობის მოცულობა, რომელიც საჭიროა, ასევე რისკის დონეს..
- სესხის პროცენტი. იგი ირიცხება კლიენტისთვის გადახდილი ავანსის დღიურ ნაშთზე, შეგროვებული ტიპის ინვოისებზე. უნდა იცოდეთ, რომ პროცენტის აკრეფა მკაცრად ხორციელდება ავანსის გაცემის მომენტიდან ვალის სრულად დაფარვამდე. საპროცენტო განაკვეთი ამ შემთხვევაში, როგორც წესი, აღემატება მოკლევადიანი სესხების განაკვეთს 1,5-2,5%-ით, ხოლო რუსეთის ფედერაციის ცენტრალურ ბანკს - 1-2%-ით..
ფაქტორინგის ოპერაციების სახეები
შემდეგ, მიზანშეწონილია გავითვალისწინოთ ფაქტორინგთან დაკავშირებული ოპერაციების ტიპები. ასე რომ, დღეს არის საერთაშორისო და შიდა, რეცესიის უფლებით და მის გარეშე, ღია და დახურული, ასევე პირდაპირი და ირიბი ოპერაციები. ქმედებები შეიძლება ჩაითვალოს შიდა, თუ ფაქტორი, მყიდველი და მიმწოდებელი მდებარეობს იმავე ქვეყანაში. საერთაშორისო გეგმის ექსპლუატაცია ვარაუდობს, რომ ერთი მათგანი ხელშეკრულების დადებისა და ფაქტორინგის პროცესის განვითარების დროს იმყოფება სხვა სახელმწიფოში..
ღია და დახურული ფაქტორინგი
ოპერაცია ითვლება ფაქტორინგად, თუ იგი მოიცავს მიმწოდებელს, მყიდველს და ფაქტორს მის სუბიექტურ შემადგენლობაში. ჩვეულებრივი (ღია) ტიპი ეხება მიმწოდებლის მიერ დოკუმენტაციის დავალებას ფაქტორი კომპანიის სარეალიზაციო პროდუქციის განკარგვის შესახებ, გადამხდელის (მოვალე) ანგარიშსწორებებში ფაქტორინგის სტრუქტურის მონაწილეობის სავალდებულო შეტყობინების პირობით. მნიშვნელოვანია დავამატოთ, რომ შეტყობინება ხორციელდება ფაქტორზე (სპეციალიზებული კომპანია ან საბანკო დაწესებულება) მიმდინარე გადახდის მიმართულების შესახებ ინვოისში ჩანაწერით.
თანამედროვე პირობებში ეს შეიძლება იყოს კლიენტთა მომსახურების სისტემა, რომელიც შედგება მყიდველებთან და მომწოდებლებთან ანგარიშსწორებისგან, ბუღალტრული მომსახურებებისგან, სადაზღვევო სესხებისგან და ა.შ. ეს სისტემა საშუალებას აძლევს კლიენტ კომპანიას სრულად კონცენტრირდეს წარმოების პროცესზე, ასევე მინიმუმამდე დაიყვანოს მასთან დაკავშირებული ხარჯებიგაყიდვადი პროდუქტის გაყიდვა.
არის ასევე დახურული ფაქტორინგული ოპერაციები. წინააღმდეგ შემთხვევაში მათ კონფიდენციალურს უწოდებენ. ასეთი ფინანსური მომსახურება შეიძლება ხასიათდებოდეს იმით, რომ მოვალეს არ ეცნობა ფაქტორინგი კომპანიის დავალიანების ინკასომდე მიტანის შესახებ. უნდა დავამატოთ, რომ დღეს დახურული ფაქტორინგის მომსახურების ტარიფი ოდნავ აღემატება შესაბამისი ღია გეგმის მომსახურების საფასურს..
რესურსული და არარეკურსი ფაქტორინგი
როგორც გაირკვა, ფაქტორინგული ოპერაციები შეიძლება იყოს რეგრესის უფლებით ან მის გარეშე. ფაქტორს უფლება აქვს მოითხოვოს მიმწოდებლისგან (კრედიტორისგან) ადრე გადარიცხული თანხების ანაზღაურება იმ შემთხვევაში, თუ გადამხდელი (მსესხებელი) უარს იტყვის სესხის დაფარვის ან გაყიდვადი პროდუქციის გადახდის კუთხით ნაკისრი ვალდებულებების შესრულებაზე. შედეგად, მიმღები (კრედიტორი), რერესს ფაქტორინგის ხელშეკრულების გაფორმების შემდეგ, არ წყვეტს რეალიზებულ სავალო მოთხოვნებთან დაკავშირებულ საკრედიტო რისკებს..
უნდა ითქვას, რომ არარეკურსი ფაქტორინგის ხელშეკრულება დღეს გამონაკლისია და არა წესი. არარეკურსი ფაქტორინგული ოპერაცია ამბობს, რომ ფაქტორინგი კომპანია, იმ შემთხვევაში, თუ გადამხდელი (მსესხებელი) არ შეასრულებს ფინანსურ ვალდებულებებს განსაზღვრულ ვადაში, უნდა გადაიხადოს ყველა ხარჯი, რომელიც დაკავშირებულია ვალების ამოღებასთან მიმწოდებლის (კრედიტორის) სასარგებლოდ. როგორც წესი, ეს პერიოდი 30-დან 90 დღემდე მერყეობს. ამრიგად, ფაქტორინგული სერვისების შესახებ შეთანხმების შემთხვევაში რეგრესის უფლების გარეშე მიმწოდებელი (კრედიტორი) არაქვს საკრედიტო რისკები, რომლებიც დაკავშირებულია მის მიერ გაყიდული მყიდველის (მსესხებლის) დებიტორულ დავალიანებებთან.
ფაქტორინგის ოპერაციების აღრიცხვა
როგორც გაირკვა, ფაქტორინგული ოპერაციები შეიძლება იყოს როგორც ღია, ასევე დახურული. ამ ფაქტორიდან გამომდინარე, როგორც წესი, არსებობს გარკვეული ნიუანსი ბუღალტრული აღრიცხვაში ასეთი ოპერაციების ასახვის პროცესში. ფინანსური ფაქტორინგი ჯიშში, რომელიც ხორციელდება უცხო ქვეყნებში, ძირითადად ეფუძნება კომერციულ დაკრედიტებას მიწოდებულ სასაქონლო პროდუქტზე 1-დან 3 თვემდე გადავადებული გადახდის სახით ან ურთიერთობის ამ ფორმის გამოყენების სახით სესხებისა და ანგარიშსწორებისთვის. მყიდველი და გამყიდველი, მოვალე და კრედიტორი, როგორც ღია ანგარიში.
მიმწოდებლის მიერ მყიდველისთვის სესხის გაცემა ღია ანგარიშის წესების შესაბამისად და ამ ფორმით გადახდების განხორციელება დაკავშირებულია სარეალიზაციო პროდუქციის დროულად გადახდის ან საერთოდ არ გადახდის რისკთან, რადგან დოკუმენტაციის მიღებისას მყიდველი არ ანიჭებს მიმწოდებელს რაიმე სავალო ვალდებულებით. ამ რისკს თავის თავზე იღებს საბანკო დაწესებულება ან ფაქტორინგი კომპანია, რომელიც არის გადაუხდელი პრეტენზიების მფლობელი. წინასწარ განსაზღვრულ ვადებში ფაქტორინგის სტრუქტურიდან გადახდის მიღების შემდეგ, შესაბამისი ანაზღაურების გამოკლებით, მიმწოდებელს შეუძლია დაიწყოს ანგარიშსწორებასთან დაკავშირებული გეგმების ფორმირება უკვე მათ კრედიტორებთან.
ფაქტორინგი გლობალურ ბაზარზე
დღეს ფაქტორინგის ოპერაციებმა საკმაოდ ფართო მასშტაბი მიიღოდისტრიბუცია მსოფლიო ბაზარზე. მათი მოცულობა წელიწადში დაახლოებით 260-270 მილიარდ დოლარად არის შეფასებული. ამის მიზეზი არის არა მხოლოდ ის უპირატესობები, რომლებსაც ეს კომპანია აძლევს მასში მონაწილე პარტნიორებს, არამედ 1988 წელს ოტავაში დამტკიცებული კონვენციის საერთაშორისო ფინანსურ წარმომადგენლობასთან დაკავშირებით. ეს დოკუმენტი მომზადებულია კერძო სამართლის გაერთიანების საერთაშორისო ინსტიტუტის მიერ, მოსახერხებელია იმით, რომ მას შეუძლია ერთდროულად გადაჭრას ყველა მონაწილის ფაქტორინგის საკითხი და ნიუანსი.
ფაქტორინგი რუსეთში
უნდა ითქვას, რომ დღეს რუსეთი ჯერ არ შეუერთდა კონვენციას, რაზეც წინა თავში ვისაუბრეთ. მიუხედავად ამისა, რიგი ძირითადი ფაქტორინგის დებულებები გადაწყვეტილია ამ კონვენციის სულისკვეთებით რუსეთის ფედერაციის სამოქალაქო კოდექსში. ამრიგად, სამოქალაქო კანონმდებლობის შესაბამისად, როგორც ფინანსური შუამავალი, დაფინანსების შესახებ ხელშეკრულებები შეიძლება დაიდოს საბანკო დაწესებულებებმა, სხვა საკრედიტო ტიპის ორგანიზაციებმა, აგრეთვე სხვა კომერციულმა სტრუქტურებმა, რომლებსაც აქვთ ლიცენზია (სპეციალური ნებართვა). გამოიტანე შესაბამისი აქტივობები.
ფაქტორინგის შეთანხმება
ფაქტორინგის მომსახურების ხელშეკრულება არის ცესიის განსაკუთრებული შემთხვევა, ანუ კრედიტორის უფლებების გადაცემა სხვა პირზე, ფინანსურ შუამავალზე. სტანდარტით, საერთო სამოქალაქო ცესიით უფლებების გადაცემისას, როგორც წესი, კრედიტორი პასუხისმგებელია მხოლოდ დაკისრებული ფულადი მოთხოვნის ბათილობაზე, მაგრამ არა მის შესრულებაზე. ფაქტორინგული კომპანიისა და კლიენტის ურთიერთობაში კითხვა ვინდაეკისრება მოვალის მიერ ინვოისების შესაძლო გადაუხდელობასთან დაკავშირებულ რისკებს, გადაწყვეტილია ფაქტორინგის ხელშეკრულებაში და აქვს ფუნდამენტური მნიშვნელობა კლიენტისთვის.
